Deciding to buy an energy-efficient home appliance is not only good for the environment, but it can also save you money on utility bills.  

The best way to shop for energy-efficient home appliance is by reading the EnergyGuide label. When you are shopping for appliances compare these labels to see which models are more efficient. 

Under the Federal Trade Commission¡¯s Appliance Labeling Rule all appliances must display these labels.  If you find an appliance without a label be sure to ask the store manager about it.  These tags are not optional but required by law.  The labels must be tagged to refrigerators, freezers, dishwashers, clothes washers, water heaters, furnaces, boilers, central air conditioners, room air conditioners, heat pumps and pool heaters.  

When you shop for a new appliance you may think the lowest priced item will save you the most money, but this is not always true.  What may be more important in the long run is to compare the energy efficiency costs, which could save you a considerable amount of money in utility bills.  

Annual energy consumption for appliances can vary depending on the brand.  One appliance may use 600 kilowatt-hours a year while another brand uses more than 800 kilowatt-hours per year for the same appliance.  Based on national average electricity prices, that could cost you from $50 to $70 per year depending on which model you purchase.  

Other helpful information listed on the label includes appliance type, information about features, capacity and size.  This data can help you to compare similar models and choose the best product for your particular needs. Another important item to look for on the label is information regarding the estimated kilowatt-hours per year. Remember, you should look for appliances with lower numbers.  The lower the number of kilowatt-hours per year the less money you will be spending on utility bills.  The tag also features a graph, which will indicate where the model falls within the range of similar models, from those appliances that use the least energy to those that use the most.  A quick glance at the scale will show how this appliance measures up when compared to similar models.

At the bottom of the tag you will find the yearly estimate for operating costs, which will show you what the appliance will actually cost you in utility bills.  Another item to look for on the tag, is an EnergyStar logo, which indicates that the appliance is significantly more energy efficient than the average comparable model.  

Before you go shopping make sure you know the dimensions of the area where the appliance will be placed.  Whether you decide to shop at an appliance outlet, electronics store, local retailer or dealer, bring questions with you to the store.  Inquire about repair history and safety features.  A less expensive appliance that uses more energy and requires frequent repairs will cost more over time.  Ask about the noise made by the appliance and inquire into the energy efficiency history of the model you are interested in.

Another way to save money on your appliance is by asking the salesperson about special energy efficiency offers.  Often there are incentive programs to encourage customers to purchase energy efficient appliances, including cash rebates, low-interest loans and other types of programs available in your area.  Ask how you can qualify for such money saving programs.

When it comes time to make your decision, use the EnergyGuide label to compare brands.  Remember that these energy costs can add up, especially when you consider the 10 to 20 year life span of an appliance.  Choosing a model that costs more but is more energy efficient may save you money in the long run.

Once you have compared the energy efficiency of different appliances you can choose wisely and help protect the environment as well as your pocketbook.